A Suíça à mesa em Basileia

A Suíça estava presente quando o Comitê de Basileia foi criado. No final de 1974, após a falência do banco Herstatt em Colônia e do Franklin National Bank em Nova York, os governadores dos bancos centrais do Grupo dos Dez instituíram um comitê permanente de regulamentação bancária e práticas de supervisão. Seus membros eram os países do G10, juntamente com a Suíça e Luxemburgo, representados por seus bancos centrais e, quando as duas funções eram separadas, por seus supervisores bancários. A Suíça participava por meio do Banco Nacional Suíço (BNS/SNB) e da Comissão Federal dos Bancos.¹ Naquela época, a Suíça ainda não era membro pleno do G10, ao qual só aderiu formalmente em 1984, embora estivesse associada aos trabalhos do grupo desde os anos 1960.²

A história inicial do Comitê, tal como reconstruída por Goodhart, revela uma delegação suíça que defendia os interesses de um centro financeiro com grandes bancos internacionais e uma tradição de sigilo bancário. A Concordata de 1975 sobre a supervisão dos estabelecimentos de bancos no exterior suscitou questões sobre o acesso dos supervisores de origem a informações detidas nos países anfitriões, o que tocava diretamente as regras suíças de confidencialidade. Nas negociações sobre o primeiro acordo de capital, de 1988, a delegação suíça compartilhava a preocupação de outros membros continentais de que a iniciativa anglo-americana não prejudicasse bancos cujos modelos de negócio diferiam dos dos grandes bancos comerciais de Londres e Nova York.³

Desde a criação da Autoridade Suíça de Supervisão do Mercado Financeiro (FINMA) em 2009, os assentos suíços no Comitê são ocupados pelo BNS e pela FINMA. A composição do Comitê foi ampliada em 2009 aos membros do G20 e a várias outras jurisdições, o que reduziu o peso relativo dos pequenos membros europeus. A Suíça continua, no entanto, a ser um dos poucos países que combinam a qualidade de membro do Comitê de Basileia, do Conselho de Estabilidade Financeira, do Comitê sobre o Sistema Financeiro Global e do Comitê de Pagamentos e Infraestruturas de Mercado com o papel de Estado anfitrião. Funcionários suíços presidiram grupos de trabalho e forças-tarefa desses órgãos. O BNS, por sua vez, está representado no conselho de administração do Banco de Compensações Internacionais (BIS) desde a fundação do banco em 1930, conforme descrito na Parte D, capítulo V.⁴

Além da influência sobre os padrões, a qualidade de membro deu às autoridades suíças conhecimento antecipado da direção da política internacional, o que lhes permitiu agir antes da finalização dos padrões. O exemplo mais claro é o índice de alavancagem. No final de 2008, quando o Comitê de Basileia apenas começava a discutir uma salvaguarda não baseada no risco para complementar os requisitos de capital ponderados pelo risco, a Comissão Federal dos Bancos anunciou que o UBS e o Credit Suisse teriam de cumprir um índice de alavancagem em nível de grupo e de entidade individual. O requisito suíço vigorava anos antes de o Comitê de Basileia introduzir o índice de alavancagem em Basileia III, primeiro como requisito de divulgação e depois, a partir de 2018 na implementação europeia e mais tarde em outros lugares, como mínimo vinculante.⁵ As autoridades suíças haviam observado que o UBS apresentara índices ponderados pelo risco confortáveis antes de 2008, enquanto seu balanço crescera até um tamanho que seu capital próprio não podia sustentar. Tirando a lição dessa experiência, agiram mais rapidamente do que o comitê internacional.

Notas

1. Sobre a fundação do Committee on Banking Regulations and Supervisory Practices pelos governadores do G10 no final de 1974 e sua composição original, ver Charles Goodhart, The Basel Committee on Banking Supervision: A History of the Early Years 1974–1997 (2011), capítulo 2. ↩
2. Sobre a associação da Suíça aos Acordos Gerais de Empréstimo (General Arrangements to Borrow) a partir de 1964 e sua adesão formal ao Grupo dos Dez em 1984, ver as publicações do BNS e do Fundo Monetário Internacional (FMI). ↩
3. Sobre as posições da delegação suíça nas negociações da Concordata de 1975 e de sua revisão de 1983 e do Acordo de Capital de Basileia de 1988, ver Goodhart, The Basel Committee on Banking Supervision (2011), capítulos sobre a Concordata e sobre a adequação de capital. ↩
4. Sobre a participação do BNS e da FINMA no Comitê de Basileia e a ampliação da composição do Comitê em 2009, ver a lista de membros publicada pelo BIS. Sobre o assento do BNS no Conselho do BIS, ver o Relatório Anual do BIS. ↩
5. Sobre o índice de alavancagem introduzido pela Comissão Federal dos Bancos para o UBS e o Credit Suisse no final de 2008 (com um mínimo em nível de grupo e um mínimo mais elevado em nível de entidade individual, a ser cumprido após um período transitório) e a introdução posterior do índice de alavancagem em Basileia III (dezembro de 2010, finalizado em janeiro de 2014 e dezembro de 2017), ver as publicações da Comissão Federal dos Bancos e do BIS. ↩

Apenas para fins de informação geral. Este artigo não constitui assessoria jurídica ou tributária, não substitui a análise de um caso concreto e não estabelece relação entre advogado e cliente. Reflete a situação jurídica em outubro de 2026.