Para onde ia o dinheiro: contas, números e títulos ao portador

O depósito e a conta numerada

A cédula que atravessava a fronteira em Chiasso terminava em um pequeno número de instrumentos. O mais simples era uma conta de depósito em francos suíços, aberta em nome do cliente italiano ou de um intermediário. Muitos clientes preferiam uma conta designada por um número ou por uma senha, conhecida em italiano como conto cifrato ou conto numerato. A conta numerada era um arranjo interno do banco. A identidade do cliente ficava registrada em um arquivo mantido por um pequeno círculo de funcionários graduados, ao passo que os extratos, as transferências internas e o processamento diário das operações utilizavam apenas o número. O arranjo protegia o cliente contra indiscrições dentro do banco e contra a curiosidade de funcionários que pudessem ter contatos na Itália. Ele não tornava a conta anônima do ponto de vista jurídico, pois o banco sempre conhecia o titular e estava sujeito às mesmas regras de identificação e de sigilo aplicáveis a qualquer outra conta.¹ Quando os bancos suíços codificaram suas obrigações de diligência, declararam expressamente que as regras se aplicavam “sem restrição a contas, cadernetas, contas de títulos e cofres designados por um número ou código”.²

A proteção jurídica do cliente decorria do art. 47 da Lei Federal sobre Bancos e Caixas Econômicas de 8 de novembro de 1934 (Lei dos Bancos, BankA), que tipificava como crime a revelação de um segredo confiado a um funcionário de banco (Capítulo D.I).³ Para o cliente italiano dos anos 1960, seu principal valor estava na garantia contra a traição privada, já que o Estado italiano não dispunha de meios jurídicos para obter de um banco suíço informações sobre uma questão tributária ou de controle cambial. Um funcionário de banco em Lugano que vendesse informações sobre clientes italianos à Guardia di Finanza ou a um jornal italiano cometia um crime segundo o direito suíço. A mesma norma protegia também o cliente contra as autoridades fiscais suíças, que não tinham nenhum papel em relação a um não residente. A cooperação jurídica em matéria penal entre a Suíça e a Itália estava excluída para os delitos fiscais e cambiais, que o direito suíço situava fora do âmbito da cooperação, regra que a Lei de Cooperação Jurídica de 20 de março de 1981 viria a codificar para os delitos que visam a redução de tributos ou violam normas cambiais.⁴

O cofre e os títulos ao portador

Um segundo grupo de clientes não queria conta alguma. Alugava um cofre em um banco ou em um dos cofres-fortes especializados que foram abertos em Lugano e Chiasso, e ali guardava cédulas, barras e moedas de ouro e títulos ao portador. O cofre não dava ao banco nenhum conhecimento de seu conteúdo e mantinha os bens do cliente fora dos registros bancários, salvo o contrato de locação. O ouro ocupava um lugar especial na cultura de poupança italiana. Os bancos suíços vendiam barras e moedas no balcão, e os clientes italianos compravam-nas em Lugano e as guardavam em cofres suíços ou as levavam para casa.⁵

Os títulos ao portador eram a terceira forma. As obrigações e ações ao portador suíças, as obrigações de caixa (obbligazioni di cassa, Kassenobligationen) emitidas pelos próprios bancos e, a partir dos anos 1960, as obrigações ao portador do euromercado ofereciam ao investidor o que as ações italianas não ofereciam: transmissibilidade por simples tradição e ausência de qualquer registro. Um eurobond pagava juros sem imposto retido na fonte mediante a apresentação de um cupom em qualquer agente pagador. Um titular italiano podia destacar o cupom em Lugano, recebê-lo e não deixar nenhum registro na Itália.⁶ Os fundos de investimento suíços e os certificados emitidos por bancos suíços sobre títulos italianos mantidos em nome próprio serviam a um propósito semelhante. Permitiam ao cliente italiano investir em seu próprio país sob a cobertura de uma instituição suíça, como na “Operação A” de Berbenni, em que francos provenientes de liras contrabandeadas eram reinvestidos na Itália por meio de certificados de um banco suíço.⁷

Notas

1. Wikipedia, “Numbered bank account”, https://en.wikipedia.org/wiki/Numbered_bank_account (identidade “replaced with a multi-digit number known only to the client and selected private bankers”; “the name of the client is still recorded by the bank”), utilizada como último recurso. Sobre a história do sigilo bancário, ver Robert Vogler, Das Schweizer Bankgeheimnis: Entstehung, Bedeutung, Mythos (Zurique 2005). ↩
2. CDB de 28 de janeiro de 1998, art. 9 (como acima), https://unodc.org/documents/archive/imolin/chbcoc.pdf. ↩
3. Lei Federal sobre Bancos e Caixas Econômicas de 8 de novembro de 1934 (Lei dos Bancos, BankA), SR 952.0, art. 47, al. 1, let. a, na redação atual (revelação de um segredo confiado a uma pessoa “in seiner Eigenschaft als Organ, Angestellter, Beauftragter oder Liquidator einer Bank”), texto em https://www.droit-bilingue.ch/de-fr/9/95/952.0-47-100.html; a disposição foi alterada em 2009, 2015, 2016 e 2019. Ver o Capítulo D.I sobre as origens e a redação original da disposição. ↩
4. Lei Federal sobre a Cooperação Internacional em Matéria Penal (Lei de Cooperação Jurídica, EIMP/IMAC) de 20 de março de 1981, SR 351.1, art. 3, al. 3 (nenhuma cooperação para um delito “which appears to be aimed at reducing fiscal duties or taxes or which violates regulations on currency, trade or economic measures”, ressalvada uma exceção para a fraude fiscal ou aduaneira), texto em inglês em https://www.droit-bilingue.ch/de-en/3/35/351.1-3-7.html. ↩
5. Sobre a demanda italiana por ouro na Suíça, ver Segreto (como acima). ↩
6. O primeiro eurobond é geralmente datado da emissão de 1963 para a empresa italiana de autoestradas Autostrade, estruturada por S. G. Warburg em Londres: 60.000 obrigações ao portador de USD 250 cada, para um empréstimo de USD 15 milhões a 5,5%, cotadas em Luxemburgo; Wikipedia, “Eurobond (external bond)”, https://en.wikipedia.org/wiki/Eurobond_(external_bond), utilizada como último recurso. Sobre o uso de eurobonds por investidores privados, ver Youssef Cassis, Capitals of Capital (Cambridge 2006), capítulo 6. ↩
7. Berbenni (como acima), 336–337, Tabela 1 (reinvestimento na Itália por meio de certificados de um banco suíço). ↩

Apenas para fins de informação geral. Este artigo não constitui assessoria jurídica ou tributária, não substitui a análise de um caso concreto e não estabelece relação entre advogado e cliente. Reflete a situação jurídica em outubro de 2026.