A fundação da Rentenanstalt em 1857

Conrad Widmer

Johann Conrad Widmer nasceu em 16 de julho de 1818 em Altnau, no cantão de Turgóvia, filho de um médico. Estudou teologia na Universidade de Zurique em 1836 e 1837 e direito na Universidade de Basileia de 1837 a 1839. Depois de obter sua habilitação como advogado em Frauenfeld, em 1839, abriu ali um escritório e trabalhou durante algum tempo como redator de política interna do Thurgauer Zeitung. Tornou-se depois escrivão-chefe do tribunal, promotor público adjunto em Frauenfeld e inspetor escolar. De 1852 a 1857, dirigiu o estabelecimento penal de Oetenbach, em Zurique.¹ A carreira do fundador da primeira seguradora de vida suíça passou, assim, pelo direito, pelo jornalismo e pela administração pública. Que um homem sem formação comercial ou bancária tenha criado uma instituição tão duradoura é um dos traços notáveis de sua história.

A biografia de Widmer ajuda a explicar o caráter da Rentenanstalt. Um jurista que dirigira uma administração prisional entendia de governança, registros e prestação de contas. Um antigo estudante de teologia e inspetor escolar trazia um senso de finalidade social. O relato da própria Swiss Life sobre sua história registra que Widmer começou a explorar a ideia de uma companhia suíça de seguros de vida em 1855.² O Historisches Lexikon acrescenta um detalhe de significado institucional: o governo cantonal de Zurique tomara a iniciativa do projeto, e Widmer realizou os trabalhos preparatórios.³ A Rentenanstalt nasceu, portanto, de uma iniciativa pública, executada por um ex-funcionário cantonal e financiada pelo novo banco privado do círculo de Escher. Essa mistura de finalidade pública e capital privado era característica da Zurique dos anos 1850.

A garantia da Kreditanstalt

A construção jurídica e financeira da nova companhia era invulgar. A Rentenanstalt foi constituída como instituição de direito privado destinada a oferecer seguros de renda, de vida e de morte, e iniciou suas atividades sem qualquer capital inicial próprio. A Schweizerische Kreditanstalt, fundada um ano antes, atuou como fundadora porque garantia as obrigações da nova instituição. O comunicado comemorativo da Swiss Life de 2007 afirma que a Kreditanstalt, fundada por Alfred Escher, que conhecia Widmer desde os tempos de escola, garantiu a nova companhia com todo o seu capital próprio.⁴ O próprio Escher integrou o conselho de supervisão da Rentenanstalt de 1857 a 1874, como mostrou o Capítulo D.II.

A garantia resolvia o problema central de qualquer nova seguradora de vida. Um segurado que paga prêmios durante trinta ou quarenta anos precisa confiar que a companhia ainda existirá quando o sinistro ocorrer. Uma mútua recém-fundada e sem capital não podia inspirar essa confiança. A Kreditanstalt, com o maior capital de todos os bancos suíços e o prestígio da rede de Escher por trás, podia. O arranjo servia também ao banco. Os prêmios recolhidos pela Rentenanstalt tinham de ser investidos, e o banco que estava por trás da seguradora encontrava-se em boa posição para assessorar quanto aos valores mobiliários em que essas reservas eram mantidas, e para colocá-los. Na linguagem do modelo do crédit mobilier que a Kreditanstalt seguia, a seguradora era uma das novas companhias que um banco promotor criava para mobilizar a poupança para o mercado de capitais.

A brochura da Swiss Re sobre a história dos seguros suíços descreve a relação em termos simples: em 1857, Conrad Widmer fundou a Schweizerische Rentenanstalt, hoje Swiss Life, com o apoio de Alfred Escher.⁵ O artigo do Dicionário Histórico da Suíça (HLS) sobre seguros acrescenta uma observação estrutural. Relaciona o surgimento das seguradoras de vida suíças diretamente à fundação da Kreditanstalt, que tornou possível pela primeira vez a mobilização de capital suficiente.⁶ A dependência dos seguros suíços em relação à atividade bancária suíça, e a concentração de ambos em Zurique, remontam, assim, ao primeiríssimo ano do setor.

As primeiras apólices

A nova companhia iniciou suas atividades num pequeno edifício perto da Paradeplatz, com cinco funcionários.⁷ A Wikipedia alemã indica 21 de novembro de 1857 como data de fundação.⁸ A primeira apólice veio no início do novo ano. Segundo a revista que a Swiss Life publicou por ocasião de seu 150º aniversário, ela foi emitida em 6 de janeiro de 1858 a Johann Conrad Heim, comerciante de St. Gallen, para um capital pagável em caso de morte de 14.500 francos. Widmer assinava pessoalmente os primeiros certificados de seguro, já que tinham de ser preenchidos à mão.⁹

Os negócios do primeiro ano completo mostram a amplitude da nova instituição. A mesma revista contabiliza, para 1858, 16 apólices de renda, 242 apólices de seguro misto (dotal) e 192 apólices pagáveis em caso de morte. Registra também que, nesse mesmo ano, o cantão de Zurique segurou todos os seus professores das escolas públicas na Rentenanstalt, o que a Swiss Life considera seu primeiro seguro coletivo. A ligação com o governo cantonal que tomara a iniciativa do projeto era, assim, imediatamente visível nos negócios. Antecipava também o ramo de atividade que, um século depois, dominaria a companhia: o seguro coletivo para os empregados de um empregador, que é hoje o núcleo do sistema suíço de previdência profissional.

O equilíbrio entre rendas e seguros de capital revelado no primeiro ano prenunciava também uma evolução posterior. Embora os fundadores tivessem colocado as rendas no nome da companhia, a procura por capitais pagáveis em caso de morte ou de sobrevivência até uma idade fixa revelou-se muito maior. O HLS observa que essa predominância dos seguros de capital sobre as rendas levou, em 1894, à mudança de nome para Schweizerische Lebensversicherungs- und Rentenanstalt.¹⁰ Os clientes do século XIX queriam, acima de tudo, proteger suas famílias contra a morte do provedor e acumular poupança para um dote, um negócio ou a velhice. O seguro dotal, que combinava ambas as finalidades, tornou-se o produto característico da seguradora de vida suíça.

Notas

1. HLS, Christian Baertschi, “Widmer, Johann Conrad”, versão de 29.10.2013, https://hls-dhs-dss.ch/de/articles/030969/2013-10-29/. O artigo indica as datas de Widmer, seus estudos, sua carreira na Turgóvia e sua direção do estabelecimento penal de Oetenbach de 1852 a 1857. ↩
2. Swiss Life Group, “When premiums were still paid with stamps”, https://www.swisslife.com/en/home/blog/geschichte-swiss-life.html. O artigo data de 1855 a primeira exploração da ideia por Widmer e registra os desenvolvimentos posteriores citados neste capítulo, entre eles a revisão do estatuto em 1879, o estatuto de mútua de 1885 e a aposentadoria de Widmer em 1892. ↩
3. HLS, Bernard Degen, “Rentenanstalt”, versão de 2010, editada em 30.10.2025, https://hls-dhs-dss.ch/de/articles/041816/. O artigo afirma que o governo cantonal de Zurique tomou a iniciativa do projeto, que Widmer realizou os trabalhos preparatórios e que a Kreditanstalt atuou como fundadora porque garantia as operações de uma instituição que começou sem capital inicial. ↩
4. Swiss Life Group, “150 years of Swiss Life”, comunicado à imprensa de 16 de janeiro de 2007, https://www.swisslife.com/en/home/media/media-releases/news-archiv/20070116a.html. O comunicado descreve a Rentenanstalt como a primeira companhia nacional de seguros de vida de direito suíço, situa seu primeiro escritório perto da Paradeplatz e afirma que a Kreditanstalt a garantiu com todo o seu capital próprio. ↩
5. Swiss Re, Geschichte der Versicherung in der Schweiz (citado acima), que afirma que Widmer fundou a Rentenanstalt em 1857 com o apoio de Alfred Escher e nomeia outras seis seguradoras de vida suíças constituídas entre 1858 e 1878. ↩
6. HLS, Körner e Degen, “Versicherungen” (citado acima), que relaciona a fundação das seguradoras de vida nacionais com a fundação da Kreditanstalt e nomeia a Rentenanstalt (1857), La Suisse (1858) e a Basler Lebensversicherungs-Gesellschaft (1864). ↩
7. Swiss Life Group, “Our history”, https://www.swisslife.com/en/home/about-us/our-history.html. A página registra a fundação em 1857, os cinco funcionários num pequeno edifício perto da Paradeplatz, a direção de Widmer até 1892, a expansão para a Alemanha e Istambul em 1866, a mudança para um novo edifício perto do lago em 1899, a carteira de 164.458 apólices em 1932, a mudança para o General-Guisan-Quai em 1940, a transformação em sociedade anônima em 1997, a inclusão das ações no índice Swiss Market Index (SMI) em 1998 e a nova marca de 2004. ↩
8. Wikipedia (alemão), “Swiss Life”, https://de.wikipedia.org/wiki/Swiss_Life. Citada para orientação sobre a data de fundação, o número de membros na época da transformação em 1997 e várias operações posteriores. ↩
9. Swiss Life, Das Magazin zum Jubiläum (2007), https://www.swisslife.com/content/dam/com/site/aboutus/history/Jubilaeumsmagazin_D.PDF. A revista registra a primeira apólice, de 6 de janeiro de 1858, os negócios do primeiro ano, o seguro coletivo dos professores de Zurique em 1858, a sede no Chamhaus a partir de 1876 e no Alpenquai a partir de 1899 e os contratos empresariais mais antigos conservados, de 1918. ↩
10. HLS, Degen, “Rentenanstalt” (citado acima), sobre a mudança de nome em 1894, o seguro para grupos de baixa renda introduzido no mesmo ano, com prêmios inicialmente recolhidos por meio de selos postais, e a expansão no exterior nos anos 1920. ↩

Apenas para fins de informação geral. Este artigo não constitui assessoria jurídica ou tributária, não substitui a análise de um caso concreto e não estabelece relação entre advogado e cliente. Reflete a situação jurídica em outubro de 2026.